Översikt januari

I slutet av varje månad sammanställs vilka utdelningar och förändringar som sker i portföljen så att jag för egen del kan följa utvecklingen.

Utdelningar:
Under månaden har jag fått månatliga utdelningar från Realty Income, Agree Realty, Cibus Nordic Real Estate och Montrose Global Monthly Dividend.

Utöver dessa har jag fått utdelning från Brookfield Renewable, Prologis, Salesforce, Kesko, Bank of Nova Scotia, Castellum, Corem pref samt Creades.

Köp och sälj:

Under månaden har jag per automatik köpt små poster i fonderna Spiltan Globalfond Investmentbolag, Spiltan Aktiefond Investmentbolag, Avanza Global, Avanza Zero samt PriorNilsson Globala Utdelare.

Denna månaden har jag också gjort en påfyllning i Agree Realty som har kommit ner en del i kurs. Det samtidigt som kronan blivit starkare det senaste året gör att jag tycker bolaget är mer rimligt värderat. Jag har även gjort en investering i ett svenskt bolag som heter Addnode Group. Detta är ett företag som utvecklar och driver lösningar som digitaliserar samhället. Lite av en förvärvsmaskin som ändå delar ut lite medel och ser ut att höja utdelningen lite varje år (stod still 2023-2024 såväl som helt slopad utdelning för 2020). Direktavkastningen är ganska dålig i dagsläget och kursen är lite för höj enligt mitt tycke samtidigt anser de analytiker som bevakar bolaget att kursen ska upp mer.

Tankar under månaden:

2026 börjar året starkt men samtidigt ganska volatilt. Årsrapporterna (q4) har börjar rulla in nu i januari med blandade kursreaktioner på mina innehav. Till den 31 januari har det hittills varit fler goda nyheter i årsrapporterna och med höjd utdelning i de flesta innehav.

Nu anser jag att jag återigen är ganska fullinvesterad och med lite för hög kredit och behöver kolla på att sälja av en del samtidigt som medel jag sätter in i första hand behöver gå till att amortera. Utdelningarna till våren kommer också hjälpa till med den biten. Jag har som beskrivet tidigare inga bekymmer med att ha en viss belåning på portföljen men i dagsläget är den något för hög och det innebär att min investeringstakt kommer gå ner ett tag framöver.

Översikt oktober

I slutet av varje månad sammanställs vilka utdelningar och förändringar som sker i portföljen så att jag för egen del kan följa utvecklingen.

Utdelningar:
Under månaden har jag fått månatliga utdelningar från Realty Income, Agree Realty, NorthWest Healthcare Properties, Cibus Nordic Real Estate och Montrose Global Monthly Dividend.

Utöver dessa har jag fått utdelning från Prologis, Salesforce, Bank of Nova Scotia, Kesko, Stora Enso, Corem pref, Castellum, Tele2, Epiroc och Atlas Copco.

Köp och sälj:

Under månaden har jag per automatik köpt små poster i fonderna Spiltan Globalfond Investmentbolag, Spiltan Aktiefond Investmentbolag, Avanza Global, Avanza Zero samt PriorNilsson Globala Utdelare.

Under oktober månad har jag sålt av hela innehavet i två papper. Dels har jag dumpat månadsutdelare NorthWest Healthcare properties och så har jag valt att sälja av Stora Enso.

Jag har också varit med och köpt in två helt nya innehav, ett för min utländska portfölj och ett till min svenska. Till båda depåer var jag med i Verisures notering och under månaden kastade jag om och sålde hela innehavet på min KF samt köpte motsvarande post till min ISK. Alla som var med i noteringen fick 40 aktier var så då har jag nu 80 på min ISK. Till min utländska portfölj har jag valt att ta in italiensk bank - Banca Monte dei Paschi di Siena.

Utöver detta har jag ökat lite i investmentbolagen Latour och Creades.

Tankar under månaden:

Denna månaden har jag höststädat lite då jag sålt av två bolag. Det hör verkligen till ovanligheten att jag säljer av hela bolag, men detta är två stekar som gått mycket dåligt och agerat sänken i min utländska portfölj under väldigt lång tid. Jag har väntat och väntat på att dessa ska lyfta och i vanlig ordning bör de gå bra mycket starkare på börsen efter att jag sålt av (som det brukar vara). Dessa medel gick dels till köp i Banca Monte dei Paschi di Siena men också på att ammortera på värdepapperskrediten.

Stora Enso har jag trott på länge nog. Det är ett lite polariserande bolag så det känns nedtryckt på grund av konjunkturen och man behöver se att den blir bättre först före det kan lyfta. Samtidigt har jag läst artiklar om att andra investerare börjat kika på Stora Enso och SCA. I vanlig ordning bör kursen inom kort börja lyfta nu när jag sålt av. Med facit i hand var detta en stor kapitalförstörare för min portfölj. Tillika för Northwest Healthcare Properties. Detta är en REIT eller BDC som betalar hög utdelning till sina ägare. Nu när jag sålde av var direktavkastningen 7,3 % och det är svårt att slå det men det finns BDC med högre direktavkastning än så och som jag egentligen hellre äger. Sedan ganska länge kan man dock inte längre köpa denna typ av värdepapper via Avanza.

Mitt nya innehav Banca Monte dei Paschi di Siena är känd för att vara världens äldsta bank. De har en direktavkastning på ca 12 % nu och jag tycker ändå att de har bättre ordning på finanserna efter krisen 2016-2017. Förhoppningsvis finns det även en chans till kursuppgång för denna pärla men det återstår att se.

Översikt juli

I slutet av varje månad sammanställs vilka utdelningar och förändringar som sker i portföljen så att jag för egen del kan följa utvecklingen.

Utdelningar:
Under månaden har jag fått månatliga utdelningar från Realty Income, Agree Realty, NorthWest Healthcare Properties, Cibus Nordic Real Estate och Montrose Global Monthly Dividend.

Utöver dessa har jag också fått utdelning från Prologis, Salesforce, Brookfield Renewable, Kesko, Bank of Nova Scotia, Castellum, Corem Property Group pref och Creades.

Köp och sälj:

Under månaden har jag per automatik köpt små poster i fonderna Spiltan Globalfond Investmentbolag, Spiltan Aktiefond Investmentbolag, Avanza Global, Avanza Zero samt PriorNilsson Globala Utdelare. Jag har också fyllt på i Atlas Copco och Novo Nordisk.

Tankar under månaden:

Denna månaden fick jag fastighetsrelaterad utdelning från 7 av 13 utdelande papper. Förvisso gäller 3 av 4 av mina månadsutdelare men det är ganska många ändå.

Sakta men säkert knappar mina utdelningar in på vad jag fick som helhet förra året och särskilt rekordåret 2023.

2024 fick jag en saftig engångsutdelning från SBB på ett par tusen och detta uteblir såklart 2025 då jag gjort mig av med bolaget till brakförlust. Självfallet sålde jag ganska nära botten och kursen står idag högre än vad jag sålde för men jag är trots detta glad i att jag tog stoppen. Tyvärr finns det fortfarande kvar två bolag som ligger ganska nära botten och skvalpar där jag också har stora förluster (tänker då specifikt på CTEK och Intrum). Inget av dessa bolagen är några utdelande bolag idag.

När jag första gången köpte Intrum (då Intrum Justitia) gav bolaget en ordentligt hög direktavkastning och jag lockades helt enkelt av den. Några fina år var det men sen en utförslöpa som jag borde sålt av tidigare. I år har det dock börjat hända grejer med kursen som är upp närmare 130 %. Inte illa pinkat om man köpt på botten i början av april. Rekommendationerna är lägre än vad kursen står i men jag tror att det krävs inte mycket för en så pressad aktie att skjuta i skyn i och med hur kraftigt blankad aktien är. Jag tror att kursen är rätt pådriven av köp från insynspersoner och detta kan vara en vändning. Även CTEK har det senaste året haft en hel del insynsköp och de tycks också kämpa med lönsamheten som kan vända upp runt 2026-2027.

Både CTEK, Intrum, Corem och Resurs ligger på min säljlista. I både CTEK, Intrum och Resurs tycker jag att nedsidan är begränsad. 

Även om det såklart finns en nedsida i Corems prefaktie är detta ändå det tillgångslag som gynnas mest vid exempelvis en emission som nyligen gjorts. Corem har också sålt av en del fastigheter i New York så även det bör stärka balansräkningen. 

Resurs har också den senaste tiden gått upp rätt bra och den kan jag tänka mig handlas upp på budspekulationer. Resurs har mandat att göra återköp av aktier (de har inte meddelat några affärer ännu). Skulle detta göras och aktierna makuleras så att Ronneby får en 90 % andel så innebär också detta ett utköp av resterande. Ronneby UK försökte tidigare köpa bolaget till 23,50 och ju längre tiden går och minoritetsägare som mig håller i aktierna desto mer blir bolaget värt. Det blir med andra ord dyrare och dyrare för Ronneby UK att helt köpa ut bolaget. Frågan är också vem som är beredd att sälja sina aktier över börsen till bolaget själva. Skulle inte tro att de kan skrapa ihop ens en procent av aktierna. Då många småsprarare nu istället ser möjlighet att köpa dyrare i hopp om ett nytt bud.

Översikt maj

I slutet av varje månad sammanställs vilka utdelningar och förändringar som sker i portföljen så att jag för egen del kan följa utvecklingen.

Utdelningar:
Under månaden har jag fått månatliga utdelningar från Realty Income, Agree Realty, NorthWest Healthcare Properties REIT, Cibus Nordic Real Estate och Montrose Global Monthly Dividend.

Utöver dessa har jag också fått utdelning från Bravida, Creades, Atlas Copco, Hexagon, H&M, Castellum, Investor, Securitas, Latour, Embellence, Epiroc, XACT Nordic High Dividend Low Volatility ETF, Tele2, Bahnhof, Evolution, Sampo, Orkla, Europris, AXA, Anheuser-Busch InBev, Wendel, Mandatum, Colgate-Palmolive, Procter & Gamble och Abbvie. 

Köp och sälj:

Under månaden har jag per automatik köpt små poster i fonderna Spiltan Globalfond Investmentbolag, Spiltan Aktiefond Investmentbolag, Avanza Global, Avanza Zero samt PriorNilsson Globala Utdelare.

I min svenska portfölj har jag fyllt på i Montrose Global Monthly Dividend. För min utländska portfölj har gjort påfyllning i NextEra Energy.  Som ni förstod av förra inlägget har jag också köpt in mig i ett annat nytt bolag, nämligen det globala jordbruk- och livsmedelsföretaget Bunge. Bunge har legat på min bevakningslista flera år men jag har tyckt att bolaget vart lite högt värderat. De senaste tre åren, sedan en topp 1 augusti 2023 har bolagets aktiekurs tappat rejält och jag tycker ändå om deras business till den grad att jag väljer att gå in här. Kursen såg ut att bottna i februari och har sedan dess gått upp ca 16 %, med undantag för en dipp i april. 

På säljsidan har jag faktiskt varit ovanligt aktiv under maj månad. Jag har sålt av hela mitt innehav i Hexagon. Även om jag gillar bolaget och gärna ser det i min portfölj i framtiden så tycker jag inte riktigt det levt upp till mina förväntningar. Bra att de den senaste tiden kommer byta VD men jag tror inte det räcker med ett VD-byte då det är många faktorer som inte en VD kan påverka som gjort att kursen gått ner. Jag tog en förlust på ett par tusenlappar i detta bolag som i princip alltid legat back sedan jag köpte in mig.

Slutligen har jag också sålt av hela mitt innehav i Telia Company. Jag tycker om Telia men tycker att aktien gått väl bra den senaste tiden. Bolaget ger också en hygglig direktavkastning som på senare tid minskat i och med kursuppgången. Enligt mitt genomsnittliga anskaffningsvärde sålde jag Telia till förlust men med utdelningarna jag fått under åren har jag ändå gjort en fin vinst. Jag kan tänka mig att köpa in mig i Telia i framtiden igen om kursen kommer ner igen och annars kan jag stå på sidlinjen. Jag köpte Montrose-fonden för ungefär hälften och resterande blev en amortering av portföljbelåningen.

I min utländska portfölj har jag också gjort en försäljning av hela mitt innehav i Waste Management som jag köpte in i oktober 2023. Detta tycker jag fortsatt är en mycket fint bolag med stark balansräkning men där jag ser en relativt mättad marknad i USA och ska bolaget härifrån fortsätta växa behöver de nästan börja kika på att expandera utomlands. Direktavkastningen är ganska låg men bolaget har ökat vinsten per aktie de senaste fem åren och har en ganska låg utdelningsandel så jag ser ingen fara på att utdelningen kommer minska framöver men kanske inte heller öka i den grad jag hade velat. Även här ser jag möjligheten att i framtiden köpa in mig i bolaget igen.

Tankar under månaden:

Börsen fortsätter att vara ganska volatil och jag tycker marknaden går upp och ner omotiverat mycket i förhållande till nyhetsvärdet på de nyheter som styr sentimentet. Jag har fortsatt något hög belåning och kikar på vissa bolag jag gärna kan tänka mig avyttra för att dels få ner belåningen men också för att jag ser bättre potential i andra.

Utdelningsmässigt har denna månad också varit helt fantastisk. Jag har fortsatt ett par bolag på min säljlista och avser sälja av om jag får en viss kurs för dem och istället öka i annat. Egentligen bör jag nog hellre ta en del förluster då det är osannolikt att dessa bolag som jag avser sälja kommer nå närheten av mitt GAV inom en överskådlig tid. Samtidigt som pengarna jag skulle få in ändå kan sättas i arbete i bolag jag tror mer på.

Översikt juli

I slutet av varje månad sammanställs vilka utdelningar och förändringar som sker i portföljen så att jag för egen del kan följa utvecklingen.

Utdelningar:
Under månaden har jag fått månatliga utdelningar från Global X SuperDividend ETF, Global X SuperIncome Preferred ETF, Realty Income Corp, STAG Industrial Inc, NorthWest Healthcare Properties REIT och Cibus Nordic Real Estate.

Jag har också fått utdelningar från Brookfield Renewable, Prologis, Salesforce, Kesko, Bank of Nova Scotia, Samhällsbyggnadsbolaget (SBB), Corem property Group pref och Creades.

Köp och sälj:

Under månaden har jag per automatik köpt små poster i fonderna Spiltan Globalfond Investmentbolag, Spiltan Aktiefond Investmentbolag, Avanza Zero, Avanza Global samt PriorNilsson Globala Utdelare.

Utöver detta har jag gjort påfyllningar i Alphabet (Google) och LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton. Sedan har jag också skaffat ett nytt innehav till min utländska portfölj och det är Agree Realty (REIT) som jag köpt i omgångar under första halvan av månaden. Till min svenska portfölj har jag gjort påfyllning i Investor och Evolution.

På säljsidan har jag helt avyttrat mina innehav i RVRC (Revolution Race), STAG Industrial (REIT) och Oatly. Sedan har jag också valt att skala ned Securitas som gått otroligt bra sedan botten i september 2022.

Tankar under månaden: 

Denna månaden har jag liksom förra fortsatt städa portföljen. Under juni och juli månad har jag helt sålt av Solventum (som kom som spin-off, från 3M vilka jag redan sålt av), SBB har jag halverat (en riktig surdeg), RVRC Holding (ett bolag jag tror på och som gör fin vinst men där kursen varit en riktig besvikelse sedan noteringen. Här har storägaren Nyrensten direkt efter lock-up sålt flera stora poster och jag ser inte att de kommer sluta upp med försäljningen), Oatly Group (ännu en surdeg som jag investerat lite i men som vägrar lyfta. Här kan det handla om allt ifrån kvartal till år innan de går break-even och börjar tjäna pengar, vilket i sin tur skulle motivera en uppvärdering i kursen).

Samtliga dessa innehav har jag gått i förlust i (nu fick jag ju Solventum som spin-off men kursen har gått kast) och flera tror jag på i det långa loppet. Både RVRC och Oatly kan jag se kommer lyfta framgent men också SBB börjar det hända lite i kursmässigt. Oatly behöver bevisa att man kan skruva upp marginalerna och faktiskt börja gå med vinst istället för att växa bolaget och RVRC går med god vinst men här har kursen kollapsat sedan noteringen även om det hänt en hel del det både gått upp och ner det senaste året. Sålde även Viva Wine Group med liten vinst.

Många av bolagen utgjorde mycket små positioner i portföljen och jag ser istället att dessa medel kan jobba på i både befintliga och nya bolag och tänker ofta att jag borde dödat mina älsklingar och därmed sålt av mycket tidigare än såhär. Nu ska jag försöka fortsätta köpa i utdelande bolag som faktiskt växer sin utdelning och där marknaden tror på bolaget (om man ser till kursen).

Avslutningsvis kan jag meddela att jag uppdaterat min ISK- och KF-portföljsida här på bloggen. Under andra halvan av juli har också värdet ökat otroligt och innebar att jag kunnat kryssa av ett till delmål. Det känns väldigt roligt att kunna göra det då det nu var ett tag sedan. Tyvärr har jag inte kunnat kryssa i den andra spalten (totala utdelningar). Detta år ser fortfarande ut att bli lägre utdelning än förra om man ser på Avanza men då vet jag att det är en del utdelningar på hösten som ännu inte visas. Jag har svårt att tro att jag når samma nivå som förra men har blivit överraskad positivt förut så vi får helt enkelt vänta och se.